Calculadora de ROI (retorno de la inversión)
Indica cuánto invertiste, en cuánto se convirtió y durante cuánto tiempo lo mantuviste para obtener tu ROI total, tu rendimiento anualizado (CAGR) y tu ganancia neta, todo en un solo lugar.
Cómo funciona este cálculo
El ROI total mide la ganancia o pérdida global respecto a lo que invertiste al principio: ROI = (Valor final − Valor inicial) ÷ Valor inicial × 100. Una inversión de 1.000 que se convierte en 1.500 tiene un ROI total del 50 %, sin importar si tardó 6 meses o 20 años.
El rendimiento anualizado, también llamado CAGR (tasa de crecimiento anual compuesto), suaviza esa ganancia total en una sola tasa «por año»: CAGR = ((Valor final ÷ Valor inicial) ^ (1 ÷ años) − 1) × 100. Responde a la pregunta más útil: ¿a qué velocidad se estuvo capitalizando realmente mi dinero, en promedio, cada año?
La ganancia es simplemente el valor final menos el valor inicial, en la misma unidad que introdujiste: es el importe bruto ganado o perdido, antes de mirar cualquier porcentaje.
Ejemplo resuelto
ROI total vs. rendimiento anualizado (CAGR)
Estos dos números responden a preguntas distintas. El ROI total responde a «¿cuánto gané en total?», mientras que el rendimiento anualizado responde a «¿a qué velocidad creció mi dinero al año, en promedio?». La tabla siguiente muestra por qué un ROI llamativo puede engañar si no se conoce el plazo.
| Escenario | ROI total | Años mantenido | Anualizado (CAGR) |
|---|---|---|---|
| 1.000 → 1.500 | 50 % | 1 | 50,00 % |
| 1.000 → 1.500 | 50 % | 3 | 14,47 % |
| 1.000 → 1.500 | 50 % | 10 | 4,14 % |
| 1.000 → 2.000 | 100 % | 5 | 14,87 % |
Por qué el tiempo lo cambia todo
Un mismo ROI total puede representar un resultado excelente o pobre según cuánto haya tardado en lograrse. Una ganancia del 50 % en un año es un rendimiento anualizado sobresaliente; esa misma ganancia del 50 % repartida en diez años equivale a poco más del 4 % anual, aproximadamente en línea con los rendimientos de los bonos a largo plazo, nada destacable.
Por eso los inversores serios se apoyan en el CAGR más que en el ROI bruto al comparar oportunidades: elimina la dimensión del tiempo y permite alinear una operación de 2 años con una tenencia de 15 años en igualdad de condiciones.
Comparar distintas inversiones de forma justa
- Compara siempre rendimientos anualizados, no el ROI total, cuando los periodos de tenencia difieran.
- Ten en cuenta el riesgo: un CAGR más alto de un activo volátil no es automáticamente «mejor» que un CAGR más bajo pero más estable.
- Incluye todos los flujos de caja en tu valor final: dividendos reinvertidos, intereses o ingresos por alquiler forman parte de la ganancia, no solo el precio de venta.
- Recuerda que el CAGR supone un crecimiento suave y compuesto; los rendimientos reales son irregulares, así que es un promedio útil, no un pronóstico.
- Compara monedas o unidades del mismo tipo: mezclar un rendimiento ajustado por inflación con uno nominal distorsiona la comparación.
Errores frecuentes al calcular el ROI
El error más frecuente es comparar cifras de ROI total entre inversiones con periodos de tenencia muy distintos, lo que hace que las operaciones a corto plazo parezcan artificialmente más impresionantes que las inversiones compuestas a largo plazo. Un segundo error habitual es olvidar sumar los ingresos reinvertidos (dividendos, cupones, alquiler) al valor final, lo que subestima el rendimiento real.
Por último, el ROI por sí solo no dice nada sobre el riesgo. Dos inversiones pueden mostrar el mismo rendimiento anualizado mientras una osciló bruscamente por el camino y la otra creció de forma estable: no son igual de deseables aunque tengan cifras idénticas en esta calculadora.